匯成國際控股主席女兒張凱倫溢價88.7%認購1億新股 持股升至49.94%成控股股東 惟業績欠佳折讓資產淨值65.1% 集資904萬營運

匯成國際控股(01146.HK)公佈，與執行董事、主席兼行政總裁張永力先生之女兒張凱倫女士（認購人）訂立股份認購協議，以每股0.10港元認購1億股新股份，總代價1,000萬港元💰。認購價較協議日期收市價0.053港元溢價約88.7%，較此前30日平均收市價0.0519港元溢價約92.7%，但較每股資產淨值折讓約65.1%。

完成後，認購人及其一致行動人士（按收購守則第(6)類推定，包括若干董事及Tingli Limited）持股將由約48.48%增至約49.94%；若排除第(6)類推定，則由約29.76%增至約31.74%，令張永力先生及認購人成為新的控股股東👨‍👧。由於持股變動可能觸發強制全面要約，認購人將向證監會申請清洗豁免，須獲獨立股東於股東特別大會上以至少75%票數批准。

集團主要從事男裝及物業開發，近年業績欠佳📉：截至2025年12月31日止年度收入約1.39億人民幣，股東應佔虧損約9,344萬人民幣，營運現金流出約2,720萬人民幣。是次集資所得款項淨額約904萬港元，擬各以約50%用於探索業務及投資機會（如已投資上海壁仞科技，其在2026年初上市錄得收益），以及補充營運資金並支持未來股息派發。

由於該交易構成關連交易，已成立獨立董事委員會（由三位獨立非執董組成），並委任浤博資本為獨立財務顧問，就交易及清洗豁免是否公平合理提供意見。股份認購須待多項條件達成，包括聯交所批准上市、獨立股東批准及執行人員授出清洗豁免等，預計將於2026年底前完成，否則協議失效❌。相關通函將於21日內寄發予股東。